三年之后，国内信用卡市场再迎对外开放。

2023年11月19日，国际信用卡组织巨头万事达公司（MasterCard）在华控股公司万事网联获得银行卡清算业务许可证，并称6个月内将在中国拓展成员机构，授权发行及受理万事达卡品牌的银行卡。

此时正值中国信用卡市场从跑马圈地式的狂飙突进转向精耕细作。与此同时，中国信用卡市场整体面临不良贷款率上升和新发卡量收缩的挑战。

作为仅次于住房按揭贷款的第二大个人信贷市场，各商业银行如何应对信用卡这个优质资产的新局面？哪家发卡行的风险管理体系和风控效果更胜一筹？哪家发卡行留存客户更有效？

南方周末新金融研究中心特此针对20家系统重要性银行的信用卡业务进行了多维度测评。

南方周末新金融研究中心以20家银行2023年信用卡业务相关公开披露信息为基础，构建了2023信用卡效能榜指标评价体系。与财富管理榜、绿色金融榜、数字金融榜、数据安全榜和寿险效能榜一致，南方周末新金融研究中心设计的信用卡质效榜指标体系以定量定性指标为主，并辅以外部专家评审和媒体因子。

其中，定量定性指标包含业务规模及增长情况、风险管理、客户服务和产品创新三大维度，下设12项子指标，各子指标因其重要性被赋予差异化权重。定量定性指标总权重为70%。在定量定性指标中，业务规模所占权重高达35%。

南方周末新金融研究中心还邀请7位外部权威专家基于对各银行信用卡业务整体认知进行独立实名评审打分，权重为15%。同时，为鼓励商业银行提升信用卡领域信息披露透明度，南方周末新金融研究中心依据20家银行信用卡业务对专项调研的反馈情况形成媒体因子，权重也为15%。

信用卡质效榜指标体系（梁淑怡、刘宇宇/图）

现对信用卡质效榜各维度及其下设定量定性指标说明如下：

（1）业务规模是各大银行信用卡实力的重要体现。该维度下设6个子指标，分别为信用卡发卡量及其变化情况、信用卡贷款余额及其占比情况、信用卡用户数、信用卡交易额。6个子指标权重合计35%。

（2）风险管理是考察各银行信用卡综合实力的必要维度。该维度下设3个子指标，分别为信用卡不良贷款余额、不良贷款率及其变化情况。3个子指标权重合计18%。其中，为凸显银行在控制贷款不良率上所做的努力和效果，在信用卡贷款不良率指标基础上，通过设置信用卡贷款不良率的变化率指标，直接反映各银行采取措施所取得的成效。

（3）客户服务和产品创新是各大银行应对信用卡日趋激烈的市场竞争的必然选择。该维度下设3个子指标，分别为银行卡手续费收入、信用卡投诉量及其变化情况。3个子指标总权重17%。其中，信用卡业务投诉量及其变化情况可以反证客户对该行信用卡业务的认可度，是负向指标；银行卡手续费收入直接反映该行信用卡在真实交易中的使用度，从而侧面反映该行信用卡产品创新和客户服务水平。

综合对20家银行定量定性指标、专家评审和媒体因子评分结果，南方周末新金融研究中心构建了2023信用卡质效榜。

信用卡质效榜（梁淑怡、刘宇宇/图）

信用卡质效榜单显示，招商银行、中信银行和广发银行包揽综合得分前三名。

招商银行在定量定性指标、专家评审打分和媒体因子方面得分均排名第一，更是唯一获得专家评审和媒体因子“双满分”的银行。该行以12分的较大领先优势夺冠，体现了该行信用卡在业务、财务和口碑等各方面的竞争力。

中信银行以0.24分的微弱优势险胜广发银行，两家股份制银行分列信用卡质效榜亚军和季军。加上排名第四的平安银行，在此次发布的2023新金融竞争力各子榜单中，信用卡质效榜也是唯一由股份制银行实现霸榜前四的子榜单。

虽然外部评审打分和媒体因子部分弱化了规模指标对榜单的影响力，但仅从定量定性指标表现看，招行、中信和广发得分仍是前三。其中，广发银行信用卡贷款余额在该行个人贷款余额中的占比高达48%，远超同业，这证明信用卡业务对该行拥有超越同业的巨大影响力。与此同时，在信用卡发卡量整体收缩的情势下，中信银行和广发银行发卡量仍保持正增长，也显示出两家股份制银行在信用卡业务上的不俗实力。

虽未入围三甲，但工农中建交五大行全部跻身榜单前十，仍然显示出国有大行在信用卡业务上的整体实力。国有大行信用卡业务起步较早，且客户基础庞大，在信用卡业务规模上一直大幅领先。但近年来，随着信用卡资产质量波动，加上信用卡新规落地后监管从严，前期发行的无效低效信用卡大量退出市场。此消彼长中，各国有大行规模优势逐渐被熨平。

信用卡业务对于国有大行的重要性也不如股份制银行。从信用卡贷款在个人贷款中的占比看，五大行信用卡贷款余额占比均值为9%，而9家股份制银行的这一指标高达27%。从这个意义上说，在进入时间、资产规模和客群均处于整体劣势的情况下，股份制银行能在信用卡市场占据半壁江山，超越对手的综合竞争力显而易见。

因此，五大行在信用卡质效榜上的排名恰如其分。

5家城商行信用卡得分高度分化。其中，宁波银行综合得分仅次于工行，排名第6。

2023年上半年，该行信用卡发卡量同比增长高达40%，高居20家银行第一；与此同时，该行2023年6月末信用卡不良率仅为1.19%，在同业中表现最佳；在保持超低信用卡不良率同时，该行信用卡不良率仍然处于下行通道，更加殊为不易。这反映头部城商行在信用卡业务上正在努力追赶，并且在一些指标上已取得长足进步。

相对于宁波银行，其它4家城商行得分排名均居于尾部，显示它们在信用卡综合实力方面与大中型银行仍有明显差距。受进入信用卡市场时间较短、业务规模较小和客户基础较弱等因素影响，4家城商行整体在信用卡发卡量和信用卡贷款余额等指标上落后较多。